2014年11月5日下午，来自英国伦敦大学学院 (University College London）统计科学系的Gareth W.Peters教授为清华大学经管学院的师生们带来了题为“Sequential Monte Carlo Sampler for capital allocation under copula-dependent risk models"的学术报告。这次报告也是清华经管学院中国保险与风险管理研究中心主办的第五十期双周学术研讨会。讨论会由清华大学经管学院金融系张丽宏教授主持，保险中心的邓颖璐教授等，以及中央财经大学、北京工商大学、清华经管学院研究生列席了讨论会。
（Gareth W.Peters教授）
金融机构在经营中存在许多风险，运作风险（Operational Risk）是在诸多风险中较为重要的。历史上曾有过不少金融机构的运作风险引发的巨额损失的案例，较为著名的有1995年英国巴林银行（Barings Bank)破产案例。Gareth W.Peters教授利用AMA（Advanced Measurement Approaches)方法对金融机构业务和风险进行划分，再利用LDA模型对不同的业务中的风险集合用复合随机变量在离散时间下进行度量。在基于Copula的风险度量之上，Gareth W.Peters教授根据巴塞尔资本协议中的资产要求（BASEL Accord)得到了资产配置模型。在Copula条件的限制性下，传统的随机抽样方法有着巨大的效率损失问题，Gareth W.Peters教授设计了利用序列优化核函数的方法极大提高了抽样的效率，并证明了该抽样方法样本的统计性质。
这篇文章提出的蒙特卡洛模拟方法极大优化了Copula模型限制下的随机抽样的效率问题，对于研究此类模型的理论计算领域有很深远的意义。
（中国保险与风险管理研究中心 陈泽 供稿）
【嘉宾简介】
Gareth W. Peters博士, 英国伦敦大学学院统计科学系助理教授
Email： gareth.peters@ucl.ac.uk